为什么2010年10月11月股指期货和现货基差那么大？
一般情况下，股指比大盘反应超前/更加敏感，所以基差总是在变化，但总体走势是一致的。
为什么正向市场转为反向市场是基差走强？
基差=现货价格-期货价格
基差有时为正（此时称为反向市场）;
经常有时为负（此时称为正向市场）.
基差从正向市场转为反向市场就是基差由负走向正，所以是基差走强。
为什么玉米淀粉期货的基差总是正的，期货价比现货价低很多，好多农产品也都是这样，为什么呢？
期货是预期价值，要等到交割日交割，而且中间还有 库存费，手续费，要加很多的不单单是你看到的价格，所以会便宜很多，当然也有些大的交易商冲 期货市场买合约不交易，等到交割的时候 交割实物
什么是FOB基差报价
FREE ON BOARD的简写，即离岸价格，或直译为船舷交易价。
对应的是CIF，COST，INSURANCE，FREIGHT的简写，即到岸价格，或直译为离岸价格+保费+运费
基差：某一特定地点某种商品的现货价格与同种商品的某一特定期货合约价格间的价差。
FOB基差报价即是某种商品的现货价格（以离岸价格计）与该种商品的某一特定期货合约价格间的价差
什么是基差交易？
基差交易是进口商经常采取的定价和套期保值策略。它是指进口商用期货市场价格来固定现货交易价格，从而将转售价格波动风险转移出去的一种套期保值策略。用这种方法，进口商在与出口商谈判时，可以暂时不确定固定价格，而是按交易所的期货价格固定基差，有进口商在装运前选择期货价格来定价。一旦进口商选择了某日的期货价格，则他同时会在期货交易所建立空头交易部位。等到转售货物时，进口商再以等于或大于买入现货的基差价格出售货物，并在期货交易所以多头平仓。这样，无论期货价格如何变化，进口商都不会在现货交易中受到任何损失，而且如果卖出现货的基差大于买入现货的基差，进口商还会取得基差交易的盈利。
举例如下:
某进口商以基差形式与国外商人签订一笔玉米进口合同,价格为12月份期货价格加上15美分(+15cents over Dec), 交货期为11月份.12月份的期货价格由进口商在10月10日前选择。于9月28日，该进口商认为12月份期货价格较为合适，遂通知出口商选择9月28日的期货价格2.36美元/蒲式耳，另外为转移价格波动的风险，同时字期货市场上建立空头交易部位。11月2日，该进口商在国内寻找最终买主，达成转售合同，现货价格跌至2.45美元/蒲式耳，而期货价格也下降到2.28美元/蒲式耳。进口商在达成转售合同的同时，在期货市场以多头平仓。这样，现货卖出基差—现货买入基差=17—15=2美分。
从上例可以看出，该进口商通过基差定价配合套期保值，不但在价格下跌时，又期货市场的盈利弥补了现货市场的亏损，而且还取得了基差交易的盈利每蒲式耳2美分。
